Son Satır Güncel Bilgiler

  1. Anasayfa
  2. »
  3. Yaşam
  4. »
  5. Tahvillere Yatırım Yapmak: Yeni Başlayanlar İçin Rehber

Tahvillere Yatırım Yapmak: Yeni Başlayanlar İçin Rehber

Aydin Duran Aydin Duran -
249 0

Tahvillere yatırım yapmak, yatırım portföyünüzü çeşitlendirmek, istikrarlı bir gelir kaynağı sağlamak ve riski azaltmak için değerli bir yol olabilir. Tahviller, belirli bir süre boyunca faiz ödemeleri karşılığında bir şirkete veya devlet kurumuna borç para vermenizi sağlayan bir tür borçlanma aracıdır. Yeni başlayan bir yatırımcı olarak, tahvillerin temellerini ve bunlara nasıl yatırım yapılacağını anlamak çok önemlidir. İşte tahvillere yatırım yapmaya yeni başlayanlar için bir rehber.

Tahvil nedir?

Tahviller, şirketler veya hükümetler tarafından sermaye toplamak için ihraç edilen borç senetleridir. Bir tahvile yatırım yaptığınızda, size önceden belirlenmiş bir süre içinde faizle geri ödeme sözü veren ihraççıya borç para vermiş olursunuz. Aldığınız faiz oranı genellikle sabittir ve ödeme sıklığı tahvilin koşullarına bağlı olarak değişebilir. Tahviller düşük riskli bir yatırım olarak kabul edilir çünkü genellikle ihraççının kredi itibarı ile desteklenirler ve istikrarlı bir gelir kaynağı sağlayabilirler.

Tahvil türleri

Yatırımcıların aralarından seçim yapabileceği çeşitli tahvil türleri vardır:

  1. Devlet tahvilleri: Bu tahviller ulusal hükümetler tarafından çıkarılır ve hükümetin tam güveni ve kredisi ile desteklendikleri için en güvenli yatırımlardan bazıları olarak kabul edilirler. Devlet tahvillerine örnek olarak ABD Hazine Bakanlığı tarafından ihraç edilen ABD Hazine tahvilleri verilebilir.
  2. Şirket tahvilleri: Bu tahviller şirketler tarafından ihraç edilir ve şirketin kredibilitesi ile desteklendikleri için devlet tahvillerinden daha risklidir. Şirket tahvilleri devlet tahvillerinden daha yüksek getiri sağlayabilir ancak aynı zamanda daha yüksek temerrüt riski de taşır.
  3. Belediye tahvilleri: Bu tahviller, okullar, otoyollar ve hastaneler gibi kamu projelerini finanse etmek için eyalet ve yerel yönetimler tarafından çıkarılır. Belediye tahvilleri genellikle federal gelir vergisinden muaftır ve eyalet ve yerel vergilerden de muaf olabilir, bu da onları vergisiz gelir arayan yatırımcılar için cazip bir seçenek haline getirir.
  4. Hazine Enflasyon Korumalı Menkul Kıymetler (TIPS): TIPS, yatırımcıları enflasyondan korumak için tasarlanmış bir tür devlet tahvilidir. TIPS’in anapara değeri enflasyona göre ayarlanır ve yatırımcılar ayarlanan anapara üzerinden sabit bir faiz oranı alırlar.
  5. Kuponsuz tahviller: Bu tahviller faiz ödemez ancak nominal değerlerine indirimli olarak satılır. Tahvilin vadesi geldiğinde, yatırımcı orijinal yatırım artı faizi içeren tahvilin tam nominal değerini alır.

Tahvillere nasıl yatırım yapılır?

Tahvillere yatırım yapmanın çeşitli yolları vardır:

  1. Tahvil fonları: Tahvil fonları, bir tahvil portföyüne yatırım yapan yatırım fonları veya borsa yatırım fonlarıdır (ETF’ler). Tahvil fonları, farklı tahvil türleri ve ihraççıları arasında çeşitlendirme sağlayabilir ve daha küçük bir ilk yatırımla tahvillere yatırım yapmanın etkili bir yolu olabilir.
  2. Bireysel tahviller: Yatırımcılar ayrıca doğrudan ihraççıdan veya ikincil piyasadan bireysel tahvil satın alabilirler. Bireysel tahviller, tahvilin vade tarihi ve faiz oranı gibi yatırım koşulları üzerinde daha fazla kontrol sağlayabilir.
  3. Tahvil merdivenleri: Tahvil merdiveni, kademeli vadelere sahip bir dizi tahvile yatırım yapmayı içerir. Bu strateji, daha düşük bir faiz oranıyla yeniden yatırım riskini azaltırken istikrarlı bir gelir kaynağı sağlayabilir.
  4. Tahvil aracıları: Tahvil aracıları, yatırımcıların bireysel tahvil alıp satmalarına yardımcı olabilir ve tahvil piyasası ve yatırım seçenekleri konusunda uzmanlık sağlayabilir. Ayrıca tahvil alım satımında kendinize güveniyorsanız kontrat sürelerini çok kısa olan ikili opsiyonlar gibi ileri seviye yatırımlarla yatırım portfolyonuzu agresif bir şekilde genişletebilirsiniz. İkili opsiyon ticareti kumar değildir ve yatırım alanında tecrübeye sahip yatırımcılar kısa zaman içerisinde yatırım bütçelerini bu yatırım stratejisi sayesinde büyütebilirler.
  5. Robo-danışmanlar: Bazı robo-danışmanlar yatırım stratejilerinin bir parçası olarak tahvil portföyleri sunmaktadır. Robo-danışmanlar, yatırımcının risk toleransına ve yatırım hedeflerine göre bir tahvil portföyü seçmek ve yönetmek için algoritmalar kullanır.

Tahvillere yatırım yapmanın riskleri

Tahviller genellikle düşük riskli bir yatırım olarak kabul edilse de, yine de dikkate alınması gereken bazı riskler vardır:

  1. Faiz oranı riski: Tahvil fiyatları ve getirileri ters ilişkilidir, bu nedenle faiz oranları yükseldiğinde tahvil fiyatları düşme eğilimindedir ve bunun tersi de geçerlidir. Bu, tahvillerinizi vadesi gelmeden satmanız gerekirse, faiz oranları yükselmişse orijinal yatırımınızdan daha azını alabileceğiniz anlamına gelir.
  2. Kredi riski: Tahvili ihraç eden kuruluşun ödemelerinde temerrüde düşmesi halinde, size taahhüt edilen faiz ödemelerini veya anapara geri ödemesini alamayabilirsiniz.
  3. Enflasyon riski: Enflasyon, özellikle tahvilinizin faiz oranı enflasyona ayak uydurmazsa, yatırımınızın satın alma gücünü zaman içinde aşındırabilir.
  4. Likidite riski: Bazı tahviller diğerlerine göre daha az likit olabilir, yani bunları hızlı bir şekilde almak veya satmak zor olabilir. Tahvillerinizi hızlı bir şekilde satmanız gerekirse bu durum zarara neden olabilir.
  5. Çağrı riski: Bazı tahviller çağrılabilir, bu da ihraççının tahvili vadesinden önce geri ödeyebileceği anlamına gelir. Bu durum, faiz oranlarının düşmesi halinde ihraççı için faydalı olabilir, ancak tahvilin tüm vadesi boyunca faiz ödemesi almayı bekleyen yatırımcı için zarara neden olabilir.

İlgili Yazılar

Güncel Bilgiler Turan AY - 2006 - 2024 – Her hakkı saklıdır. İzinsiz kopyalanamaz. Yazılar kişisel tavsiyelerden ibarettir ve yazarlar sorumlu tutulamaz. Yatırım bilgileri yatırım tavsiyesi değildir. İlan ve iletişim için turanay@turanay.com.tr adresine yazabilirsiniz. 1 Saatte Para Kazanma